Финансово предприемачество: определение, функции, примери

Статията представя кратко описание на финансовото предприемачество, неговата същност, основни типове и форми. Обяснява се спецификата на предприемаческата дейност в областта на финансите, освен това се характеризира в контекста на основните финансови пазари. Също така статията описва финансовите инструменти и заключава значението на този тип предприемачество в съвременната икономика.

Същността на предприемаческата дейност във финансовата област

Общият принцип на предприемачеството е, че стоките и услугите в този контекст имат по-широк смисъл, отколкото, например, само в производствените или търговските дейности. Така че обектите на търговските сделки могат да действат не само от материални блага, но и от интелектуална собственост, произведения, информация, валута, ценни книжа и подобни ценности.

В общия смисъл, финансовото предприемачество, чиято концепция се различава в различни източници, води до факта, че предметът на търговия (обмен) на предприемаческа единица е само финансови ценности (ценни книжа, национална и чуждестранна валута). Същността на тези операции е, че предприемачът се възползва от препродажбата (спекулацията) на тези ценности. Трябва да се отбележи тук, че спекулациите в този случай е обичайното функциониране на финансовия пазар и няма криминални елементи, както се смяташе досега в Съветския съюз.

Основни видове бизнес

Има различни класификатори на предприемаческа дейност. Най-често срещаните видове предприемачество обаче са:

• Предприемачество в производствената сфера.
• Консултативна дейност.
• Предприемачество в търговската сфера.
• Предприемачество в областта на финансите.

Следва да се отбележи, че тъй като тези видове по някакъв начин са свързани с фазите на възпроизводство, тогава, въпреки индивидуалната специфичност, всички видове предприемаческа дейност са тясно взаимосвързани и взаимно допълващи се.

Предприемаческа дейност във финансовата област като форма на търговско предприемачество

Търговската дейност се е появила от древни времена и винаги включвала процеса на закупуване и продажба на активи. Появата на финансово предприемачество възниква малко по-късно от търговското и се свързва с появата на първите операции по заема. Както е известно от историята, такава активност в значителна степен се поема от рицарите тамплиери.

Тъй като финансовата дейност във финансовата сфера е форма на търговско предприемачество, общата техника на финансовите транзакции не се различава от обикновените стокови транзакции. Същевременно трябва да се отбележи, че финансовите активи като стока все още имат свои собствени характеристики и това се дължи преди всичко на появата на електронни ресурси във финансовата сфера. Сделки с финансови активи в момента могат да възникнат с удивителна скорост и в същото време да имат минимални допълнителни разходи за тяхното изпълнение. Освен това финансовата дейност често е генератор на гориво за цялата търговия, което стимулира развитието й чрез финансови и кредитни механизми.

Специфична характеристика на предприемаческата дейност във финансовата област

За пълнотата на характеристиките е необходимо да се подчертаят основните характеристики на финансовото предприемачество. В допълнение към основната характеристика на този тип предприемачество, която се изразява в спецификата на обекта на покупка и продажба (финансови стойности), има и редица други нюанси.

За организирането на финансовото предприемачество често се изисква формирането на системи от специализирани организации и институции, а именно финансови и кредитни институции, борсови и валутни борси и др.

Изпълнението на предприемачески дейности във финансовата сфера изисква в най-голяма степен наличието на пълна, надеждна и подходяща информация, предоставянето на най-съвременния технически и софтуерни компютри.

Финансов предприемач предимно (ако той не е емитент) плаща самостоятелно всички разходи за първоначална покупка на финансови активи при изчисляването на изгодната им продажба. Следователно носи пълната отговорност за всички финансови рискове.

В много случаи периодът от придобиването на финансови активи от предприемача до получаването на ползи от тяхната продажба може да бъде удължен в средносрочен и дългосрочен план. Ето защо тези сделки обикновено изискват ясно определение на гаранциите под една или друга форма (трето лице като гарант, залог и т.н.).

Ефективният финансов бизнес изисква привличането на най-квалифициран персонал в областта на финансите, икономиката, правото, информационните технологии.

При извършване на бизнес в областта на финансите често е необходимо да се прибягва до услуги и посредници на трети страни (одиторски фирми, адвокатски кантори, посредници за обмен и т.н.).

Видове предприемаческа дейност във финансовата област

Можете да определите основните видове финансово предприемачество. Те включват дейностите на стопански субекти на следните пазари:

• пазарът на ценни книжа - тяхното емитиране и препродажба (акции, облигации и др.);
• пазар на банкови услуги - финансов и кредитен бизнес;
• пазар на финансови услуги - посредническа дейност с финансови активи;
• застрахователен пазар - застрахователни операции с финансови активи.

Можете също така да подчертаете най-модерните форми на финансово предприемачество.

Лизингът е посредническа предприемаческа дейност за покупка и продажба на акции, кредитни и финансови пазари. Тя се извършва от бизнесмена за сметка на собствени средства в полза на крайния купувач, с последващо пълно заплащане от купувача на обекта на лизинг и плащане на комисиона.

Факторинг - обратното изкупуване от страна на предприемача на текущи дългови задължения (сметки на доставчика и т.н.) на дисконтова стойност с последващо получаване от длъжника на цялата стойност на задълженията.

Forfaiting - отстъпка закупуване предприемач за средствата за средно- и дългосрочен дълг за закупуване на скъпи активи абонаментен бизнесмен пълната стойност на активите на крайния купувач.

Основните видове финансово предприемачество изискват отделно, по-подробно описание.

Кратко описание на предприемачеството на пазара на ценни книжа

Пазарът на ценни книжа е една от най-развиващите се финансови институции. Финансовият бизнес извършва такъв вид дейност на пазара на ценни книжа, тъй като:

• Брокеридж. Брокерът е професионален посредник, който извършва предприемаческа дейност на пазара на ценни книжа въз основа на договор и пълномощно за извършване на сделки с ценни книжа за комисиона.
• Търговец. Дилърът, за разлика от брокера, извършва покупката и продажбата на ценни книжа самостоятелно въз основа на самофинансиране с обявяването от негово име на цените на отделните финансови инструменти.
• Управлението на ценните книжа може да бъде извършено от физическо или юридическо лице въз основа на договор за експресно доверие със собственика на тези ценни книжа или със собственика на финансови средства за извършване на инвестиции.
• Clearing. Този вид дейност предполага дефиниране на задължения в процеса на нетиране на сделки с ценни книжа, както и наблюдение на спазването на установените договорености за такива сделки.
• Попечителство. Депозитарът предоставя услуги за съхраняване на удостоверения за финансови инструменти и услуги за промяна на собствеността върху ценни книжа.

Също така на пазара на ценни книжа има предприемаческа дейност при воденето на регистъра на собствениците на финансови ценни книжа и организирането на сделки на този пазар.

Кратки характеристики на предприемачеството в банковата и кредитната сфера

Предприемачество във финансовия сектор също е пряко свързана с кредитни операции на банковия пазар. Кредитната институция може да бъде една компания на всяка собственост, лицензирани от централната банка за изпълнението на финансови и кредитни (банкови) дейности. Предмет на предприемаческа дейност в този случай са предимно операции с национална и чуждестранна валута. Главните въпроси на този вид бизнес са търговски банки и кредитни организации небанкови (изчистване на компании, клирингови къщи, кредитни съюзи, заложни къщи и така нататък. П.), които са забранени да се занимава с други видове бизнес (производство, търговия и други услуги).

Списъкът на възможните операции в тази област е много широк. Сред тях са следните:

• привличане и поставяне на депозитни финансови ресурси;
• поддръжка и изпълнение на сетълмент по банкови сметки на клиента;
• операции по закупуване и продажба на чуждестранна валута;
• издаване на финансови активи на кредит за различни условия при определени условия по изплащане и плащане на заеми;
• изпълнение на операции по парични преводи;
• операции с финансов лизинг;
• операции по факторинг и подобни операции за придобиване на задължения от трети страни.

Също така, кредитните институции могат да бъдат активни участници на пазара на ценни книжа и други финансови пазари.

Предприемаческа дейност на пазара на застрахователни и други финансови услуги

Характеристиката на финансовото предприемачество в областта на застраховането се подчертава от факта, че в този случай предметите на предприемаческа дейност са различни рискове. Това означава, че субектите на застрахователната дейност предоставят гаранции за обезщетение за евентуални щети в случай на рисково събитие, поемайки по този начин рисковете на клиента за себе си срещу такса, установена в застрахователния договор. Обикновено застрахователната премия се разделя на застрахователни премии, разпределени във времето.

Основните видове застраховки включват имуществена застраховка, животозастраховане и здравно осигуряване, застраховка за индивидуално пенсионно осигуряване, застраховка "Финансови и търговски рискове". Последният тип включва:

• кредитна застраховка, т.е. прехвърляне на риска от неизплащане на заема;
• застраховане на загуба на печалба поради непредвидени външни фактори (технически, техногенни, природни, търговски и др.);
• застраховане на бизнес рискове във връзка с непълни доходи и загуба на ресурси, включително във финансовата сфера на предприемачеството и т.н.

Има и форми на финансов бизнес, които не са свързани с покупката и продажбата на ценни книжа, финансови и кредитни операции и застраховки. Примери за финансово предприемачество от този вид могат да служат като спомагателни услуги в областта на финансовото посредничество, консултиране, одиторски услуги и др.

Основни финансови инструменти

Различните финансови инструменти, които се движат на финансовия пазар, са основните обекти на сделките в тази област на дейност. Основните финансови инструменти обикновено са:

• сетълмент документи и банкноти, които се използват основно във финансовата и кредитната сфера;
• чуждестранната валута, документите за сетълмент на валута и някои ценни книжа са преобладаващо инструменти на валутния пазар;
• инструментите на застрахователния пазар са различни продукти на застрахователния бизнес;
• инструментална екипировка на пазара на благородни метали (злато, платина, сребро със съответната документация);
• На пазара на ценни книжа се използват предимно вторични финансови инструменти.

Човек може да разграничи такива основни инструменти на пазара на ценни книжа като:

• акции - капиталова сигурност, потвърждавайки правото на неговия собственик на част от бизнеса и правото да получава дивиденти;
• облигации - дългови ценни книжа, които потвърждават правото на притежателя си да получи номиналната стойност на този документ от емитента;
• законопроектът е спешно парично задължение в писмена форма, което дава право на собственика си да получи сумата, посочена в документа от длъжника (чекмедже);
• суапове, опции, форуърди, фючърси - договори за покупка и продажба (обмен) на всички активи съгласно правилата, определени в договорите.

Значение на предприемаческата активност във финансовия сектор в съвременната икономика

В една съвременна пазарна икономика, финансовият пазар като цяло и предприемчивите дейности на неговите субекти по-специално са от голямо значение. Този тип бизнес допринася за формирането и движението на паричните потоци на различни нива на икономиката. Това е движещият механизъм за всички търговски дейности и натрупването, ефективното разпределение на временно свободните парични средства, формирането на инвестиционен климат и управлението на множество рискове.

През последните десетилетия развитието на финансовото предприемачество е особено силно. Това се дължи, от една страна, на интензивното развитие на новите информационни технологии, включително във финансовата сфера, а от друга - на засилването на процесите на глобализация в световната икономика. Трябва обаче да се отбележи, че този тип бизнес е свързан с повишена степен на риск. Особено в последно време редица финансови кризи характеризираха висока степен на нестабилност на пазарите по света, а икономическата глобализация в този контекст само увеличи рисковите тенденции.

Като се следва това, следва да се направи заключението, че в момента има малко стандартни професионални умения и елементарен късмет за ефективна дейност във финансовата среда. Сега се нуждаем от балансирани подходи към финансовите операции, подкрепени от най-прогресивните методи за управление на финансовия риск.